存储行业已经可以确认Q3止跌,Q4开启新一轮周期上涨(附股)

weilai 3 2023-05-19 10:09:14

  炒股就看金麒麟分析师研报,权威,专业,及时,全面,助您挖掘潜力主题机会!

存储行业已经可以确认Q3止跌,Q4开启新一轮周期上涨(附股)

事件一:

三星、海力士、美光CR3此前纷纷宣布减产,美光和三星表示5月起不再接受存储芯片更低询价;国内存储公司调研反馈本轮周期下行已基本接近尾声,预计下半年将出现明确回暖信号,开启新一轮上行周期;[烟花]国内长江存储颗粒开启涨价更是明确信号。

事件二:

网络安全审查办3月底公告对美光在华产品审查,国产替代逻辑增强,国内存储厂商份额有望进一步提升;此外,AI大模型训练对高性能存储如HBM提出了极高需求,未来增长空间巨大,高性能存储需求有望催化存储板块复苏。

事件三:

存储芯片需求下滑,铠侠和西部数据正积极推进合并事宜,力抗三星等竞争对手。根据目前正在制定的计划,合并后的公司将由铠侠持有43%的股份,西部数据持有37%的股份。

事件四:

昨晚,海外存储公司美光股票大涨4.08%,从底部起来超40%+,创阶段新高。

综上,我们认为,存储行业已经可以确认Q3止跌,Q4开启新一轮周期上涨。

综合考量之后推荐标的如下:

【深科技】存储封测龙头。长鑫(即将IPO)主力封测供应商,约占长鑫封测60%,海力士高带宽存储HBM使用TSV封装,后续国产替代HBM交由长鑫供应。公司TSV技术来源金士顿。远期长鑫+长存产能规划需要500亿的封装配套,对应250亿存储封装产值(主业EMS 150亿),40亿利润空间,短期看500亿,远期千亿,目前低估。

其它:

【东芯股份】SLC NAND跌价空间不大+NOR Flash进Apple供应链+低谷时期发股权激励,存储类型布局完整,业绩确定性强。

【江波龙】信创存储龙头+eSSD+业绩高弹性(长鑫扩产+新客户封测配套需求)+车规存储替代美光+大容量DDR4、车规NOR、模拟等提供增量市场,目前低估。

【雅克科技】HBM原材料前驱体龙头,一季度超预期放量,LNG稳定增长,前驱体也是长鑫核心供应商,预计23年54亿收入,8.5亿利润,远期25亿利润,目标市值先看500亿。

【普冉股份】存储收入结构升级+库存开始下降。

上一篇:新西兰财政部预计明年下半年之前房价持续下跌
下一篇:韩国LG新能源入股澳洲锂矿公司
相关文章

 发表评论

暂时没有评论,来抢沙发吧~

返回顶部小火箭